Kassekreditt eller nedbetalingslån?

Når bedriften trenger penger, er valget ofte mellom kassekreditt (rammekreditt) og nedbetalingslån (annuitet). Hvilket som er best, avhenger av varighet, hyppighet og størrelse på behovet , samt hvilken sikkerhet du kan stille og prisen banken tilbyr.

Kort oppsummert (tommelfinger regel)

• Kassekreditt er best når behovet er midlertidig/varierende (uker–måneder), og du ikke står i varig underdekning. Du betaler renter kun for dagene du faktisk bruker pengene + årlig bevilgningsprovisjon.
• Nedbetalingslån er best når du har et vedvarende finansieringsbehov (utstyr/investering eller langvarig likviditetsmangel). Du får lavere rente og forutsigbare avdrag, men bærer hele lånet hele tiden.

Sammenlign begge låneformene i vår bedriftslån kalkulator

Hvordan prisene typisk beregnes

Kassekreditt (ramme)

• Årlig kostnad ≈ (Gjennomsnittlig brukt beløp × nominell rente × dager trukket/365) + (Ramme × bevilgningsprovisjon) + gebyrer
• Du betaler kun rente på trukket beløp, men husk at bevilgningsprovisjonen løper på hele rammen.

Nedbetalingslån (annuitet)

• Månedlig termin = samme sum hver måned (renter + avdrag).
• Rente gjerne lavere enn kassekreditt. Du betaler for hele lånet gjennom perioden, selv om likviditetsbehovet ditt egentlig var kortvarig.

To realistiske scenarier

Forutsetninger (eksempel):

• Kassekreditt: Ramme 500 000, nominell 10,5 % p.a., bevilgningsprovisjon 1,0 % p.a.
• Nedbetalingslån: 300 000 over 12 mnd., nominell 9,0 % p.a.

Scenario A – Kortvarig og periodisk behov

• Behov: 300 000 i 60 dager én gang i året
• Kassekreditt: Renter ≈ 300 000 × 10,5 % × (60/365) ≈ 5 178 kr
  • Bevilgningsprovisjon: 500 000 × 1,0 % = 5 000 kr
    = ≈ 10 178 kr per år (+ ev. gebyr)
• Nedbetalingslån: Totalkostnad rente ≈ 14 800 kr første år (du bærer lånet hele året)
  → Kassekreditt rimeligst ved kort brukstid.

Scenario B – Hyppig bruk store deler av året

• Behov: 300 000 i 180 dager per år
• Kassekreditt: Renter ≈ 300 000 × 10,5 % × (180/365) ≈ 15 534 kr

• Bevilgningsprovisjon: 5 000 kr
  = ≈ 20 534 kr per år (+ ev. gebyr)
• Nedbetalingslån: Totalkostnad rente ≈ 14 800 kr første år
  → Nedbetalingslån kan være rimeligere når behovet varer i mange måneder og/eller er permanent.

Beslutningstreet

Trenger du pengene i korte perioder (≤ 3–4 mnd totalt per år)?
→ Kassekreditt er ofte best.

1. Er behovet varig (> 6–8 mnd per år) eller permanent?
   → Nedbetalingslån gir ofte lavere totalpris og mer kontroll.
2. Stor variasjon i innbetalinger/uro i cash-flow, men ikke varig underskudd?
   → Kassekreditt for fleksibilitet.
3. Finansierer du utstyr/investeringer med lang levetid?
   → Nedbetalingslån (eller leasing) matcher levetiden bedre.

Fordeler og ulemper

Kassekreditt

+ Fleksibel; renter kun ved bruk
+ Rask tilgang på likviditet i svingninger
− Høyere nominell rente + årlig provisjon
− Risiko for “skjult” permanent underskudd

Nedbetalingslån

+ Lavere rente; forutsigbare terminer
+ Passer varige behov/investeringer
− Du bærer hele lånet hele tiden
− Mindre fleksibelt ved kortvarige svingninger

Sikkerhet, krav og bankens vurdering

• Kassekreditt: Ofte pant i kundefordringer/varelager og ev. kausjon.
• Nedbetalingslån: Kan sikres i driftstilbehør/eiendeler eller være usikret (da noe dyrere).
• Banken ser på omsetning, marginer, soliditet, kontantstrøm og likviditetsstyring

 Les mer: Kostnader og renter · Sikkerhet og kausjon

Smart bruk (uansett låneform)

• Lag likviditetsprognose (12 mnd) og definer bruksregler for kreditt.
• Overvåk gjennomsnittlig utnyttelse, dager trukket, kundefordringsalder, lagerdager.
• Ved varig underdekning: konverter deler av rammen til nedbetalingslån.

Ofte stilte spørsmål